Partenariat avec le secteur privé : L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE Intervention de M. Fred NTOUTOUME Chargé d’Etudes Secteur Privé et Macroéconomie à l’Agence Française de Développement Forum des PME, Libreville le 28 janvier 2014

INTRODUCTION: PRESENTATION GENERALE DE l’AFD

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 3 Agence Française de Développement (AFD) Qui sommes-nous? l’Agence Française de Développement est une Institution financière spécialisée (IFS), soumise à la règlementation bancaire française régissant ce type d’institutions. L’AFD en tant que banque de développement a pour objectif de lutter contre la pauvreté, soutenir la croissance économique et participer à la valorisation des biens publics mondiaux dans les pays en développement, les pays émergents et l’Outre-mer. L’AFD dispose d’un réseau de 68 agences dans le monde (Afrique, Amérique, Asie) pour plus de collaborateurs

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 4 Agence Française de Développement (AFD) Organisation? L’AFD détient 3 principales filiales: PROPARCO: Créée en 1977 et spécialisée dans le financement du secteur privé, conjointement détenue par l’Agence Française de Développement (AFD) et par des actionnaires privés du Nord et du Sud. l’Agence Française de Développement Le CEFEB: Le Centre d'Études Financières, Économiques et Bancaires (CEFEB) est le centre de formation (situé à Marseille) de l'Agence française de développement (AfD), MarseilleAgence française de développement Le FFEM: Le Fonds français pour l’Environnement Mondial est un dispositif bilatéral dédié à la protection de l'environnement mondial dans les pays en développement. L’AFD est en charge de sa gestion administrative et financière

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 5 Placer le secteur privé au cœur des politiques de croissance : l’approche de l’AFD Le secteur privé, vecteur de croissance Le secteur privé, vecteur de politique publique

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 6 Des moyens d’actions accrus avec l’Initiative Présidentielle pour le soutien à la croissance en Afrique (Cap, 28/02/2008) Investir 7000 Mds Francs CFA en 5 ans en Afrique Subsaharienne Renforcer les outils financiers mis à disposition des entreprises africaines : prêts, garanties et prises de participation Accompagner et renforcer l’investissement privé par l’amélioration de la régulation, de l’environnement et de la qualité de la ressource humaine

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 7 Initiative Présidentielle pour le soutien à la croissance en Afrique Outils financier Moyens (sur FP groupe AFD) Cibles Fonds AFD géré par PROPARCO Prises de participation 250 millions € PME, IMF, fonds d’investissement africains Fonds garantie ARIZ250 millions € Entreprises privés & PME Augmentation capital de PROPARCO 430 millions € Entreprises privés et PME

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 8 Axes stratégiques en faveur du secteur privé au Gabon Investir dans les infrastructures en appui au développement du secteur productif Soutenir les capacités d’investissement du secteur bancaire Investir directement dans les entreprises

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 9 Les principaux outils du Groupe AFD en faveur du secteur privé utilisés au Gabon PROPARCO, filiale de l’AFD dédiée au financement du secteur privé FONDS DE GARANTIE BANCAIRE ARIZ, mécanisme d’Assurance pour le Risque de financement de l’Investissement privé en Zone d’intervention de l’AFD

I – PROPARCO: Filiale spécialisée dans le financement du secteur Privé

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 11 Quelques chiffres clés de la contribution de PROPARCO au cours des 3 dernières années dans le monde : 665 entreprises crées ou soutenues emplois sécurisés 29 millions de personnes raccordées à un réseau de télécommunication 1450 MW d’énergies renouvelables produites 5,7 millions de tonnes de CO2 économisées nouveaux bénéficiaires d’un service de microfinance professionnels formés 1 milliard d’euros d’augmentation du revenu des Etats PROPRACO :Enseignements de la décennie écoulée

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 12 PROPARCO: Principes généraux Projets greenfield ou en développement Financements déliés : pas de présence française obligatoire Sur des projets combinant développement et rentabilité Pour une clientèle exclusivement privée Entreprises locales ou étrangères Banques et institutions financières, locales ou étrangères, pour le refinancement de leur activité de prêts Grands opérateurs dans le domaine des infrastructures (télécoms, électricité…)

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 13 PROPARCO: Une gamme diversifiée de produits Prêts (à long terme à des entreprises locales, à des conditions de marché) et garanties : 3 à 15 ans pour des montants de 5 à 30M€ par dossier, jusqu’à 60M€ dans les infrastructures. Fonds propres et quasi fonds propres : 4 à 10 ans pour des montants de 2 à 10 M€ participations minoritaires (autour de 10%) dans des banques ou des entreprises forte activité dans les fonds d’investissement (fonds de capital risque investissant eux-mêmes dans des entreprises locales, souvent des PME). Financements en USD ou EUR, en monnaie locale (swaps, garanties, refinancements bancaires)

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 14 Quelques réalisations de Proparco ces 10 dernières années au Gabon Quatre lignes de crédit pour un montant total 18 M€, soit 11,8 milliards FCFA, ont été accordées par Proparco à quatre banques de la place. Prêts directs aux entreprises pour un montant excédent 19 M€ (soit 12,4 milliards FCFA). Principaux bénéficiaires: entreprises du secteur du bois et des mines mais aussi des prestataires de services. Mise à disposition de la solide garantie Proparco, qui bénéficie de la notation AAA de l’AFD, pour un important groupe gabonais. Intérêt affirmé de Proparco pour la promotion du partenariat public/privé et l’amélioration des infrastructures.

II – FONDS DE GARANTIE ARIZ

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 16 FONDS DE GARANTIE ARIZ 1 - Ariz & sa finalité 2 – Ariz un partenaire des banques 3 – Ariz un large champs d’Applications 4- Ariz risques couverts 5 - Ariz Conditions d’acces 6 – Ariz en quelques chiffres au Gabon 7- Ariz Difficultés et recommandations

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE Ariz et sa finalité L’AFD offre avec ARIZ une gamme de produits de garantie rénovée en 2008 pour mieux accompagner les banques dans le financement des PME et des IMF. ARIZ est un produit de place qui permet, en réduisant les risques pris par la banque, à des entreprises d’obtenir plus facilement des crédits bancaires, en particulier à moyen et long terme, aux banques partenaires de diminuer le recours à des garanties supplémentaires (hypothèques, nantissements). ARIZ propose enfin l’avis d’un partenaire financier internationalement reconnu et indépendant sur un projet donné.

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 18 2 – Ariz un partenaire des banques gabonaises ARIZ est un outil de place qui ne concurrence pas les banques locales et promeut une étroite collaboration et un partenariat bâti sur la confiance et le professionnalisme, Le partage du risque avec la banque lui permet d’accorder un prêt en limitant son risque grâce à un partenaire neutre, La banque dispose d’une plus grande marge de manœuvre pour ses lignes à court et moyen terme Excellente signature de l’AFD (AA+).

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 19 3 – ARIZ Un large champ d’application Sont éligibles toutes les entreprises privées et les Institutions de Micro Finance locales. Tous secteurs d’activité (sauf immobilier d’habitation, secteur informel, tabac, armement et alcools). Création d’entreprises, extension, transmission, LBO, etc. Tous financements d’investissements et de besoin en fonds de roulement associé au programme. Pour toutes les banques, agréées par l’AFD.

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE 20 4 – ARIZ Risques couverts  Tous les risques y compris le risque politique, ou la catastrophe naturelle.  Cas d’appel en garantie: Faillite de l’entreprise, OU Exigibilité anticipée du prêt prononcée par la banque.

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE ARIZ Conditions d’accès aux deux formules de garantie Ariz garantie individuelle -PME avec une existence légale -Avec ou sans états financiers -Montant du crédit à garantir jusqu’à 2,6 milliards FCFA -Tout secteur (sauf armes, alcool, immobilier,..) Ariz garantie de portefeuille -PME avec une existence légale -Avec ou sans états financiers -Montant du crédit à garantir jusqu’à 300 M FCFA -Tout secteur (sauf armes, alcool, immobilier,..)

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE ARIZ en quelques chiffres au Gabon Les 5 plus grandes banques partenaires. Plus de 85 PME bénéficiaires pour 5000 emplois créées ou maintenus depuis Progression de l’encours de sous-participation de l’ordre de 250% entre 2011 et 2013 Plus de 27 Millions d’EUROS (17 milliards FCFA) de sous-participation en risque au 31/12/2013

01/08/2013 L’AFD ET LE FINANCEMENT DU SECTEUR PRIVE ARIZ difficultés de mise en œuvre et recommandations Difficultés principales Renouvellement récurrent du dossier permanent de crédit (DPC) des banques partenaires dans les livres de l’AFD Disponibilité des documents de renouvellement du DPC Recommandations Améliorer le dialogue avec les banques partenaires Poursuivre les sessions de formation

Merci de Votre aimable Attention questions / réponses Contacts: Fred NTOUTOUME, Chargé d’Etudes Secteur Privé et Macroéconomie