AFC INC. Magali Dumouchel, Annie Hétu et Francis Lessard-Caron 1

Mandat  Déterminer le montant d’achat des actions de Vincent Goleador pour AFC et EVI  Analyser les conséquences sur le financement pour Ian sur la clause de rachat d’actions et estimer montant de trésorerie généré par AFC/EVI  Déterminer si AFC et EVI respectent les NCECF 2

Mandat (suite) 3  Établir un rapport sur la valeur nette de Ian  Préparer un rapport d’audit  Répondre aux autres demandes de Ian

Problèmes comptables 4

AFC inc. 5 Augmentation $ en 2014 Bénéfices non réparti

Estadio Venture inc 6  Location des concessions:  Contrats signés mais location non débutée Produit de location surestimé de $  Droits de dénomination du stade:  Contrat signé mais non en vigueur avant 2015 Produit de droits surestimé de $ Produits différés (Passif) sous-estimés de $

Estadio Venture inc 7  Frais d’administration de Goleador  $ par année depuis 2 ans  Incorporé au coût du stade  Réserve sur la capitalisation de ces coûts.  Compte fournisseur en baisse de 99.5%

Estadio Venture inc 8  Stade : Aucun amortissement cette année  Aide gouvernementale :  $ au surplus d’apport  C’est un passif de $  Réduction de $ par année et comptabilisation d’un produit  *** Si conditions remplies

1. Procédures analytiques 2. Analyse des risques d’entreprise 3. Détermination du seuil de signification 4. Évaluation du contrôle interne, des risques inhérents et des risques liés au contrôle 5. Détermination de la stratégie globale 6. Procédures à mettre en oeuvre Audit 9

Procédures analytiques 10  ATACADOR FOOTBALL CLUB inc  État du Résultat: Hausse de 11% des frais d’exploitation Baisse de 95% du bénéfice net versus l’an passé

Procédures analytiques 11  ESTADIO VENTURE inc  Actifs : Baisse de 99,5% du compte Fournisseur Aucune vente à comptabiliser

Analyse des risques d’entreprise 12  Premier audit  Contexte de rachat d’actions entre actionnaires  Investissement récent important  Certaines activités de l’entreprise sont interreliées

Détermination du seuil de signification 13  Seuil de signification:  AFC: 2 000$ (10% du BAI)  EVI : $ ( 1% de l’actif)  Postes à surveiller:  Comptabilisation des produits (Exhaustivité)  Frais d’exploitation et d’administration  Dépenses provenant de Goleador (Existence, Évaluation et Imputation)  Produits intercompagnies  Fournisseur EVI

Évaluation du contrôle interne, des risques inhérents et des risques liés au contrôle 14  Contrôle interne:  Aucune information à ce sujet  Risques liés au contrôle :  Il ne semble pas y avoir de problème de contrôle interne  Risques inhérents:  Surestimation des produits  Sous estimation des charges

Détermination de la stratégie globale 15  Stratégie mixte  Réserve sur les soldes d’ouverture des stocks  Accent mis sur les opérations intercompagnies

Achats 16

Clause de rachat 17 Pas d’oppositionOpposition Ian Futbol achète des actions au prix proposé Goledor achète les actions à 120% du prix proposé par Ian Futbol

Prix selon la clause “ultimatum” 18  50 % des capitaux propres (de l’exercice terminé le 30 novemvre 2014)  4 * 50 % * résultat net (de l’exercice terminé le 30 novembre 2015)

État du résultat net d’AFC 19

État du résultat net d’EVI 20

Valeur de rachat proposée 21

Financement 22 Actif court terme Passif court terme Fonds de roulement AFC EVI Pas de possibilité d’obtenir du financement des deux entreprises.

Financement - recommandation 23  Montant que peut fournir Ian Futbol  Personnellement : 4 M$  Emprunt: 4.5 M$  Montant à fournir $  Montant disponible: $  Balance: $ (40%)

État valeur nette Ian 24  Exigeance de la Ligue pour les propriétaires potentiels dans le processus de vente 41,9M$

Synthèse 25

Synthèse 26 Régler les problèmes comptables Faire l’audit d’AFC et EVI Rachat des actions de Goléador Prospérité future

Produits potentiels 27

Produits potentiels 28

Amortissement du stade 29

Salaire des joueurs 30